1 Haziran’da temerrüde düşme olasılığı arttıkça, birinci yükseldikçe ikincideki ters çevirme.
Şekil 1: 1 aylık Hazine – Fed fonları spreadi (mavi) ve 3 aylık – 1 aylık Hazine spreadi (ten rengi), her ikisi de % olarak. Kaynak: FRED aracılığıyla Hazine ve Fed ve yazarın hesaplamaları.
1 aydaki artışı, temerrütle ilişkili riskin bir göstergesi olarak Fed fonlarının yayılımına yorumluyorum.
CDS spreadleri için buna bakın postalamak.